Почему выгодно использовать для передачи теплоты воду, а не какую-нибудь другую жидкость?

Способ теплопередачи - конвекция.

А воду выгодно использовать, потому что она дешевле всего, ее легко можно пополнить в случае аварии.

В принципе, возможно использовать и другие жидкости.

Например в домах, требующих только периодического отопления, типа дач, применяют системы, заполненные тосолом (вода-то замерзнет). Но для обычных случаев это невыгодно, потому как дорого, и неэкологично